草稿:李幣

李幣，又稱$LI，是迷因幣（Memecoin）的一種，2024年12月18日，居住在意大利的華人社區最大的推特「李老師不是你老師」在X平台宣布，他在Solana $LI 幣上發行了meme幣，用於創建基金會、維護他的團隊的運作並幫助海外華人文化社區的發展。然而 $LI 幣出任務的第二天，走勢就減半，平台甚至禁止交易。

經歷

一、「李幣」發行團隊主要人員

「李幣」以一種基金會架構（雪花基金會），目前基金會管理員為李穎、陸以恆、徐馳，通過多簽錢包管理基金會的支出，確保基金會的去中心化，以完全公開透明的方式進行運作。在分配架構方面，項目方持有25.8%，其中，雪花基金會持幣19.5%，用於團隊運營建設以及對之後理想中的海外中文文化社群的支持。團隊成員總計分得4%，李穎個人持有2%。

1.李穎，男，中國人，現居意大利，網絡暱稱為「李老師不是你老師」。

2.徐馳，男，中國人，現居意大利，網絡暱稱為「說真話的徐某人」。

3.陸以恆，男，中國人，現居加拿大，網絡暱稱為「多倫多方臉」。

二、「李幣」價值跌宕起伏但仍在交易

據ABC中文了解，CoinMarketCap（CMC）網站上，「李幣」依然是一種活躍的交易幣，不過市值並未恢復到發行當日的數額。至12月30下午16時，CMC網站上顯示的「李幣」的市場價值為407萬美元，24小時內的交易額為18.2萬美元。目前，「李幣」與美元的匯率為0.004049美元，與Solana發行的索拉納幣(SOL)的匯率為0.00002104美元。Tokenpocket拉黑李幣，標註為「高風險代幣」。「李幣」價格從去年0.03175美元降到現在0.0018美元。由於「李幣」沒有入駐任何一家加密貨幣交易所，無法直接用美元交易，因此只能將美元或「李幣」先兌換為索拉納幣再實現交易。

三、「李幣」涉嫌內幕交易與市場操縱

從現有信息看，內幕交易與市場操縱是$LI核心指控之一。據報道，$LI團隊通過虛構區塊鏈技術應用場景，發布虛假項目白皮書，並以「高收益」「保本保息」為噱頭吸引投資者參與其ICO（首次代幣發行）項目。然而，募集資金後並未用於實際技術開發或商業運營，而是通過關聯賬戶轉移資產，甚至直接關閉項目平台。調查顯示，該團隊通過控制多個賬戶進行虛假交易、製造市場活躍假象，並配合社交媒體散布「內幕消息」誘導投資者跟風買入，短期內推高代幣價格後拋售套現。

（1）違反意大利加密貨幣發行規定

意大利發行memecoin需要向Consob註冊，並提交白皮書獲得授權。李穎團伙未向監管部門提交任何授權申請，並且其創建的「雪花基金會」無實體組織。

（2）存在「旁氏騙局」等欺詐風險

目前，已有平台將「$LI」標註為詐騙或高風險而禁止交易，「DEX」等交易所將「$LI」屏蔽，「OKX」平台將「$LI」標註為「貔貅盤」。「Tokenpocket」錢包將「$LI」拉黑，並標註為「高風險代幣」。「$LI」此類迷因幣往往是通過新的投資者的資金來支付舊投資者的回報。這種模式通常被稱為龐氏騙局，當新資金流入減少時，平台就會出現資金鍊斷裂的風險。項目未能履行白皮書承諾，或被證明為「龐氏騙局」或「拉地毯」，發行方可能面臨欺詐指控。自「$LI」發行後不到48小時，價格已從最高0.03＄跌到0.003＄，市場流動性低，投資者資金被套牢。

（3）未繳納加密貨幣監管費用

根據歐盟委員會授權條例第2024/1503號條例(EU)，規定歐洲銀行管理局向重要資產參考代幣發行人和重要電子貨幣代幣發行人收取的費用。「李幣」未向當地監管部門繳納任何相關監管費用，違反歐盟法律規定。

（4）存在操縱市場價格等內幕行為

根據歐盟《加密資產市場監管法規》（MiCA），該法規旨在提高交易透明度和打擊洗錢行為，包含打擊操縱市場和內幕交易的條款。在「$LI」盈利的錢包賬戶中，存在數十個通過內幕操作套利的可疑賬戶，這些賬戶在開盤前一天才創建、只買了「$LI」一個幣種，總共套利至少一百萬美金。

（5）未達到加密貨幣發行人的資產儲備要求

根據歐盟MiCA法案第三章第36條要求加密資產發行人應建立並維持與風險相匹配的資產儲備，以應對資產發行人諸如破產一類的無法履行對持有人義務時的情況。「李老師」團伙發行加密貨幣並未保證代幣資產儲備與其自身的資產完全隔離，在其破產情況下，投資者無法追索代幣。

（6）存在逃稅問題

依據意大利的《所得稅法典》，意大利稅收居民需針對其全球範圍內取得的收入繳納個人所得稅，在計算個人所得稅時，需將加密貨幣交易的相關收入納入申報範圍。「李老師」團伙違規發布加密貨幣「$LI」，組建非法組織「雪花基金會」，藉助加密貨幣獲利數百萬美金，逃避稅務機構監管，實施跨國金融犯罪活動。

四、「李幣」被指為「貔貅盤」

李幣由於價值暴跌且被OKX標註為「貔貅盤」，受到不少人的質疑。在德國流亡的「白紙運動」參與者黃意誠12月19日在X平台發表「我與李穎割席的聲明」，對「李幣」提出多項質疑，認為在法律和道義上，「李老師」發行代幣的做法都有問題。黃意誠認為，「李老師」的發幣行為受到幕後技術團隊的「誘惑與操控」，最終結果是幕後團隊「捲走錢財逃之夭夭」，但「李老師」可能顆粒無收。

X用戶rhyslee在「李老師」的賬號下留言稱「乾脆直接捐好了，非要搞什麼虛擬幣呢」。另一名X用戶「Felix」則表示，「雖然我很佩服他以往的魄力和作為，但是我這次支持OKX，禁的好，最好全鏈壓制」。

五、「李幣」發行被指違法犯罪

根據網友整理的可疑地址與內幕地址，可以發現發行$LI符合慣用的虛擬幣內幕交易收割策略。從$LI最初發行的漲跌現象可以顯示出基金經理等人先用自有資金買入股票，然後用他人資金拉高相應股票價格，最後通過出售個人所購買的股票進行盈利，是一種嚴重的違法違規行為，其本質是利用信息優勢和資金優勢進行不正當的財富轉移，損害了公有資金持有者的利益。 （1）$LI幣涉嫌基於未公開信息提前交易，少量內盤交易的機械人獲利豐厚，存在內幕交易行為。最初通過自動化程序高頻交易或利用未公開信息操作地址交易，可能構成內幕交易罪。根據下方所列舉的可疑地址，分析發現存在內幕交易特徵：①信息優勢：內部人員或機構利用其掌握的非公開信息，進行提前布局。②資金運作：在公有資金拉升股價之前，先用個人或關聯方資金在低位建倉。③高位套現：待股價上漲至高位後，迅速賣出個人或關聯方倉位，實現利潤最大化。 （2）Dev關聯錢包已全部跑路。區塊鏈項目開發者（Dev）通過其控制的加密貨幣錢包轉移資金後失聯，導致投資者無法追回資產。根據Trench.radar的數據，「李老師」Solona Dev關聯錢包中的$Li幣已全部賣出。這表明，開發者團隊已經全部跑路了。

外部連結

1.https://whyyoutouzhele.com